Manteniamo gli investimenti?

Un analista di JP Morgan ha svolto una ricerca, dimostrando che dal 2009 ad oggi, se avessimo ascoltato le previsioni degli economisti mondiali, le testate giornalistiche e il pessimismo che gira per il web, avremmo perso il 60% per ogni dollaro spostato dal mercato azionario al mercato obbligazionario.

Quali sono i vostri obiettivi e sogni?

Ieri un cliente di ottant’anni mi ha detto: “avrei una voglia di spenderli tutti quei soldi..”

Io gli ho chiesto, come li spenderesti? Qual è il tuo sogno?

“Il mio sogno sarebbe quello di comprare una bellissima casa al mare, dove ci sia sempre un bel clima. Così vivrei gli ultimi anni della mia vita, felice. Ma come faccio? Ho mia moglie con difficoltà motorie e nostra figlia abita con noi. Questi soldi mi servono per la nostra tranquillità medico-sanitaria.”

Quindi, questo cliente, dovrà avere un portafoglio solido, molto diversificato, con una parte in riserva che possa essere svincolata in qualsiasi momento per le urgenze. Una parte invece può essere investita a lungo termine perché se un giorno sarà solo, forse si potrà comprare la casa dei suoi sogni dove vivere gli ultimi anni della sua vita.

Quali sono le vostre paure?

Come dice il premio nobel Richard Thaler: “se vuoi che i tuoi investimenti vadano per il meglio, non guardare i programmi di finanza e non leggere giornali finanziari, ogni giorno.”

Ho un cliente che ogni giorno mi manda questi articoli: https://www.liberoquotidiano.it/news/economia/13541504/golpe-finanziario-bridgewater-ray-dalio-crollo-borse-marzo.html ; https://www.wallstreetitalia.com/per-gli-investitori-ci-sara-una-crisi-finanziaria-globale-nei-prossimi-cinque-anni/

Ray Dalio gestisce un fondo chiuso con la sua teoria All Weather, con il quale deve raggiungere un rendimento in qualsiasi contesto di mercato. E’ logico, quindi, che faccia investimenti dove scommette sull’andamento positivo del mercato e altri con i quali scommette sull’esito negativo di un settore o di un’area geografica. Il suo rendimento medio annuo è del 3%, proprio perché ha alcune scommesse che vince e altre che perde, l’importante è che le scommesse vincenti siano superiori a quelle perdenti.

Quindi perché le testate giornalistiche fanno articoli su di lui, solo quando scommette contro le banche italiane o contro il mercato mondiale? Perché fa più notizia la negatività della positività.

Il secondo link è di una testata giornalistica famosa per il suo pessimismo. Quindi, ritornando al precedente discorso, le stragi e la negatività fanno notizia.

Perché siamo più attenti alle news negative rispetto a quelle positive? E’ colpa di una piccola ghiandola che abbiamo nel cervello, chiamata amigdala. https://edoardobasaglia.com/lemotivita-determina-il-rendimento

Rischi di breve periodo?

Si, ci sono e ci saranno sempre. Adesso dovremo affrontare il rischio/opportunità dazi. Alcune testate giornalistiche prevedono un accordo prima del 15 Dicembre, altre prevedono che il tutto verrà posticipato al 2020.

Brexit? Boris Jhonson è previsto vincente e quindi la Brexit andrà in porto. L’incertezza sulla Gran Bretagna potrebbe venir meno e il mercato Inglese potrebbe risollevarsi.

Le banche centrali cosa decideranno in futuro? Sono anni che attraverso la politica monetaria coordinano i mercati finanziari, ma continueranno a tenere i tassi così bassi?

Dai un nome ai tuoi investimenti

Non possiamo ogni giorno subire le informazioni e il mercato. Bisogna dare un nome ai propri investimenti e mantenere l’arco temporale inizialmente deciso.

L’unica cosa che è opportuno adottare, è quella di monitorare il portafoglio trimestralmente con il proprio consulente patrimoniale, per cogliere le opportunità che il mercato propone in seguito a crisi temporanee o cigni neri che si verificheranno.